消费金融进战国时代

晨报记者 刘志飞（理财主笔）

据艾瑞咨询公布的首份消费金融报告数据，预计到2017年，消费金融整体市场将突破千亿元，三年复合增长率高达94%。巨大市场空间引各路资本“竞折腰”。截至目前，消费金融市场已经初步形成银行系、消费金融公司系、电商系、分期平台系，以及P2P系等多种力量混战的局面。与此同时，旅游、教育、医疗等各个细分领域的消费金融发展也是如火如荼。各种力量使出浑身解数，搅动消费金融市场。

银行开始重视消费金融业务

消费金融市场上，银行是毋庸置疑的主力。但除了信用卡之外，传统的银行消费信贷业务最近几年才开始明显受到重视。据了解，作为银行零售业务的细分领域，消费金融已成为多家银行零售转型的共同选择。

某银行零售业务相关负责人坦承，长期以来，我国商业银行的服务对象主要是企事业单位，还没有将注意力转向消费者。因此，银行自身的消费信贷业务占比也不高、特别是纯消费信贷业务。

事实上，银行算是消费金融领域的老玩家，信用卡业务就是消费金融产品的典型代表，与常见的个人贷款不同，多家大型国有银行借助特定行业的商家，以信用卡分期贷款模式，圈定个人客户。

上述银行负责人表示，面对经济下行的压力加大，金融监管的深化，利率市场化加快等等一系列的趋势，银行只有通过加快推动自身的经营转型，推动资本节约型的变化，才能够培育新的业务增长点和盈利的增长带。

不过，决策流程冗长、组织架构繁杂以及互联网金融经验的匮乏也制约了银行系的竞争力。俗话说船大难掉头，从传统银行业的发展模式、运作模式以及营销模式来看，确实较难完全摒弃之前旧有的做法和思路，转而拥抱全新的移动互联网。这应该是目前摆在银行系面前最大的挑战。

消费金融公司根正苗红

银行系消费金融公司是最早涉足消费金融的非银行机构之一。2009年政策闸门初开，中国银行、北京银行最早成立消费金融公司。随后兴业银行、邮储银行、招商银行旗下永隆银行、湖北银行、杭州银行、徽商银行、盛京银行也纷纷入局，银行系力量不断扩容。

风控能力、征信数据以及资金实力使得银行系军团天然具备进军消费金融的优势。据银监会此前公布的数据显示，2009年最早4家试点的消费金融公司均实现盈利，截至2014年11月末，净利润达4.61亿元，资产利润率高于商业银行水平。

当然，消费金融公司中非银行背景的公司一样极具竞争力。作为银监会批准设立的首批四家试点消费金融公司中唯一的外资公司，截至2015年底，捷信在中国的业务已覆盖24个省份和直辖市，为消费者提供驻店式消费贷款服务。

作为首家由产业发起设立的产融结合消费金融公司，海尔消费金融创新推出了0首付0利息0手续费的“0元购”创新服务，并基于海尔遍布全国的3万多家线下网点广泛布局金融服务网点。

对比电商系公司，马上消费金融并未在营销上有过多花样，但其首款产品——马上贷在业内却保持着不错的口碑，马上消费金融内部也透露出，从公测期到正式全国开放，短短3个月单日交易额即突破100万元。

电商系任性营销

以天猫、京东、苏宁三大电商平台为代表的电商系是消费金融市场另一股表现亮眼的力量。而截至目前，三大电商平台均已涉足消费金融，且已形成完整清晰的策略和征战计划：其中，苏宁在获得消费金融牌照后，推出其第一款消费信贷产品“任性付”与南京50家以上的大零售商和几千家商户签约合作，主打个人消费贷款。天猫和京东在消费金融领域虽暂没持照，但早已布局类消费金融业务。如京东推出白条，并联合中信银行发行白条信用卡； 阿里凭借海里征信数据推出天猫分期、花呗。

而积木盒子与芝麻征信合作的“读秒”，爱钱帮联合江西银行推出的“闪垫付”则代表了P2P平台在消费金融领域的尝试。

电商系秉承自身一贯的优势，丰富的消费场景、海量交易数据、强大的营销能力以及多年来的渠道积累、品牌背书——其摆在公众面前的产品、应用甚至营销手法都让人觉得非常亮眼。但金融产品毕竟要看后台的功力，远非几个广告和噱头能够保证的。包括最近高调进入消费金融领域的几大P2P公司，真正考验他们的应是产品的生命力。

分期购物平台龙蛇混杂

分期购物平台是近年来开始兴起的一种新型消费模式，主要针对大学生群体，类似银行信用卡，由大学生在分期购物平台通过个人信用购买商品和贷款，之后，分期偿还本金和利息。

目前市场上分期购物平台众多，龙蛇混杂。以分期乐、趣分期为首的分期购物平台在大学生市场颇受欢迎。只要大学生提供身份证和学籍信息，就可以在商城里任意选购自己心仪的商品，用分期付款的方式进行支付，非常方便。此外，除了消费以外有资金需求的同学还可以选择像名校贷这样的专为大学生提供现金借款服务的平台。

分期购物平台给大学生带来生活便利的同时，也出现大学生过度消费还不上款、大学生个人信息泄露、不法分子利用分期购物平台进行网络诈骗等一系列问题。

面对学生消费分期平台的涌现，业内专家建议，大学生应提高分期消费知识水平。一方面，大学生应该衡量当前需求的必要性； 另一方面要评估自己的还款能力，无论是商品分期还是现金分期，都会在拿到物品或者现金的情况下按月还款。同时，要慎重选择分期付款平台。当前分期平台鱼龙混杂，一些平台宣称低门槛、零首付、零利息、免担保等信息，一定要看是否高利息、高违约金、高服务费等。

行业分析人士表示，随着各股力量、多家企业抢滩消费金融，未来行业内竞争激烈，洗牌出局在所难免，企业利润也会逐渐摊薄，而最终胜出的公司，必将是在风控、资金实力、征信、消费场景、线上线下渠等各方面实力雄厚的公司。